介绍
Karisma是储蓄保单，简单如下。投资者每月缴付月供，为期30年。
投资者的月供先捐献部分到Wakalah，然后余额按特定比例放进两个户口：PRF，PIF。
PRF类似意外险，一旦投资者死亡或严重残疾，可以得到一笔固定赔款，同时Karisma自动终止。
PIF类似储蓄险，Takaful把资金投资在官联公司。投资者享有90%收益，Takaful享有10%收益。
期间，投资者每两年有现金回馈，共十五次。30年期满后，投资者只能拿回PIF的钱。
计算
如图，投资者月供RM6431.50。假设PIF的平均回酬为4.89%，期满后，PIF累积RM230633，现金回馈共RM56250。
根据计算，30年的平均复利回报率为1.20%，比储蓄户口好不了多少。
资料显示，2009～2011的PIF投资回报率超过5%。
如果Takaful的投资回报率为6%，投资者实际平均复利回报率为1.55%。
如果Takaful的投资回报率为10%，投资者实际平均复利回报率为3.51%。
投资GLC的回报率如果不超过10%，那么Karisma的回报率少于3.5%，还不如投资FD。
分析
Takaful的投资回酬与投资者的回酬为什么有这么大的差距？月供先被Wakalah以及PRF抽了一层皮，再来投资到GLC赚取相对平稳的回酬。
如果有赚到钱还要被Takaful咬掉10%，剩下还有多少油水可想而知。
不排除Takaful的投资回酬不理想，Karisma会亏钱。